Opasnosti korištenja HELOC-a kao kratkoročnog rješenja za štednju

Jedan od trendova koji su postali popularni tijekom stambenog tržišta bum je oslanjajući se na home kapital da plati za neočekivane troškove. Ideja je da možete koristiti kućnu kreditnu liniju (HELOC) za pokriće za hitne slučajeve. Međutim, čak iu dobrim ekonomskim vremenima to je vjerojatno bila sumnjiva strategija za kratkoročne uštede. Sada, s kreditom strože nego što je godinama, korištenjem HELOC-a za kratkotrajnu uštedu može biti još veća opasnost.

Evo nekoliko razloga da razmislite dvaput prije nego što upotrijebite HELOC kao izvor kratkoročne uštede:

1. Vaš HELOC je dug

Prvo izdanje s korištenjem HELOC-a za kratkoročne uštede je to što je to dug. Vi posudite novac. To znači da plaćate kamatu, a na kraju ćete morati isplatiti zajam. Piling više duga za rješavanje hitne situacije rijetko je formula za financijsku stabilnost. Umjesto toga, vjerojatno ste bolji od uštede na računu s visokim prinosom koji vam može pružiti tekući novac.

Čak i ako dobijete porezni odbitak za kamate isplaćene na vašem HELOC, možda neće biti dovoljno da nadoknadi ostale troškove koji mogu nastati s povećanim dugom.

2. HELOC možda uvijek nije tamo

Od financijske krize i kreditne krize, mnogi smatraju da su njihovi HELOC-ovi zatvoreni ili se raspoloživi krediti smanjuju. To znači da ako se oslanjate na vašu kreditnu osobu da bude tamo u izvanrednoj situaciji, možda ćete biti razočarani. Možda ćete se naći bez dostupnih gotovinskih sredstava, a ne možete dodirnuti HELOC. Uz hitnu štednju, barem imate gotovinu i, sve dok je u instituciji osiguranoj od strane FDIC-a, nećete ga izgubiti.

Postoje ograničenja i ograničenja FDIC osiguranja. Molimo pogledajte FDIC.gov za više informacija.

3. HELOC može smanjiti vašu posuđujuću moć

Također biste trebali shvatiti da kreditna linija za kućanstvo nije ista kao i gotov novac u hitnom štednom računu. Dakle, ako krenete kupiti vozilo ili izvršiti neku drugu veliku kupnju koja zahtijeva prijavu za kredit, HELOC bi mogao računati protiv tebe i spriječiti vas da to kupite - ili rezultirajte višom kamatnom stopom ako ste odobren.

4. Vaš dom je u opasnosti s HELOC

Kada imate HELOC, osiguravate zajam kod kuće. Ako se nešto dogodi i ne možete izvršiti plaćanja, mogli biste izgubiti svoj dom. To može biti osobito uznemirujuće ako ste izgubili posao, jer vaš nedostatak prihoda i sposobnost plaćanja HELOC-a mogu značiti foreclosure. Istina je da vaš dom može biti u opasnosti s gubitkom posla, čak i bez HELOC-a, ali često je lakše pronaći rješenje za jedan zajam koji je za dvoje. Osim toga, ako ste uštedjeli nekoliko mjeseci troškova u hitnom štednom računu s visokim prinosom, onda možete dobiti neko vrijeme prije nego što se morate brinuti o isključenju.

Poanta: HELOC predstavlja više duga i rijetko je dobra ideja kada je u pitanju kratkoročna ušteda. Budući da banka može promijeniti uvjete i smanjiti vašu kreditnu liniju, možda neće biti pouzdan izvor novčanih sredstava. Vjerojatno ste bolji od stavljanja hitnog fonda u račun za štednju visokih prinosa.

** Ovo je gostujući post Miranda Marquit je novinarski obučeni slobodni pisac i profesionalni bloger koji radi kod kuće. Predstavlja Mainstreet.com, Osobne dividende i nekoliko drugih mjesta. Miranda nije povezana ili potvrđena od strane LPL Financiala.